- 手套行业在过去一年处于过剩库存的消化阶段,平均售价渐进式下跌,最为严重的时间段是在去年Q4和今年Q1。目前,每1,000只手套的平均售价为20美金左右,一些产品类别在最悲惨时刻,曾下跌至16美金而已。短期内没看到任何可以推动价格回升的因素,预计至少在未来一年保持疲弱。
– 数据显示,2022年的全球手套需求为3,310亿只,对比2021年下滑大约14%,不过仍大约16%高于疫情前2019年的 2,840亿只。如果拉长期限来看,全球手套需求应该可以保持每年平均6-8%的增长。
– 值得一提,业界所期待的复苏行情未能如期发生,相反情况在2023年进一步恶化。今年Q1的手套需求仅为540亿只,年度化后为2,160亿只而已,主要受到业界减产、库存清理等等因素的影响。
– 从正面的角度,虽然供需平衡情况至今还未发生,但是行业在往好的方面发展,很多新业者已经止损离场,而现有业者也在持续淘汰产能。行业的平衡点预计发生在2024-2025年。
– 根据2022年统计,大马占据全球手套市场份额的48%,低于2021年的51%,其次是中国21%。在中国持续压价的背景下,本地业者在疫情期间已经失去部分的市占率,尤其是在成熟国家。就算行业在不久后步入复苏阶段,也预计难以回到以前的水平。
– 为了争夺市占率,中国手套企业的定价一直维持在相对低的价位,与本地企业的定价始终保持一个距离。事实上,他们的主要竞争优势在于能源成本,所采用的煤炭对比天然气便宜超过50%。凭借这个优势,他们有底气不惜以亏损的代价去抢夺订单。
– 此外,泰国手套企业Sri Trang也在近年崛起。虽然市占率依然非常小,但是也不可忽视。他们的核心优势也是在于能源成本,主要采用生物质为燃料。由于产品以天然橡胶手套为主,有别于其他企业的丁晴手套,他们在这轮下跌周期中的影响并不严重。
– 其竞争优势在于生产方面的一致性、可靠性、以及质量保证。Harta也是全球仅有1位具有创新产品的手套企业。其中一个产品是麦片涂层 (Oatmeal Coated) 的手套,旨在保护手套下方的皮肤,例如控制皮疹、干燥症等等。
– 为了提高竞争力,有必要在当下淘汰效率欠佳的生产线。现阶段在拆除Bestari Jaya的厂房,总共将淘汰120亿只手套的产能,预计在明年Q1完成。值得一提,以上厂房已经非常陈旧,运作已有10-20年,除了营运成本高,生产效率也非常低。
– 作为参考,Bestari Jaya的生产线每小时仅能生产33千只手套,低于NGC 1.5厂房所计划的45千只手套。据了解,以中国现有的技术,如今每小时可以生产高达53千只。
– 另一方面,已在现有NGC 1.5的2座厂房内安装全自动的手套包装系统,也就是手套在生产后将自动被放入盒子当中,过程中不需要人手。根据计算,可以有效降低劳工成本大约7%。与此同时,也计划在未来2年内阶段性实施数码化的制造系统,投资预算为RM70m。
总结,手套行业在后疫情时代的竞争格局已经出现非常大的变化,难以再回到以前双位数的赚幅水平。行业如今处于磨底阶段,有可能需要熬上好几年。暂时看不到春天的到来。
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